FACTORAJE

FACTORAJE

El factoraje es una operación derivada de la necesidad que tiene especialmente la pequeña y mediana empresa de proveerse de capital que le permita cumplir con su ciclo de producción y operación eficientemente, para atender a sus clientes y proveedores en forma oportuna y puntual, y de esta forma ser competitivas.

Ante la dificultad para obtener un financiamiento bancario que exige muchos requisitos difíciles de cumplir, surgen las empresas de factoraje, donde la garantía del préstamo son las cuentas por cobrar, producto de las ventas al crédito. Las líneas de crédito otorgadas por el factoraje son autorizadas en plazos relativamente cortos comparados con un crédito bancario, por consecuencia la comisión es mayor a la que cobraría un banco del sistema financiero.

En el factoraje intervienen 3 partes:

• El Factor: Es la empresa que compra las cuentas por cobrar, quien a cambio de quedarse con el derecho de cobro de la factura, le paga al cliente el monto adeudado sujeto a un descuento, para cobrarle al deudor posteriormente la factura en plazos previamente establecidos.
• El cliente o Cedente: Es la empresa que a través de la firma de un contrato, se compromete a ceder a la empresa de factoraje los créditos que tengan a cargo de determinados deudores.
• El deudor o deudores: Son las empresas a las cuales la empresa cliente les concede crédito comercial. Los deudores compran regularmente bienes o servicios de la empresa cliente, y del aplazamiento en el pago que ésta les concede es donde surgen los créditos comerciales que el cliente cede al factor.

La empresa de factoraje hace una evaluación de riesgo antes de otorgar el crédito y utiliza las 5 “C” del crédito:

• Conocer al cliente: análisis de estados financieros, record crediticio etc.
• Capacidad para generar flujos de efectivo.
• Capital: Declaración jurada de la propiedad.
• Colateral: Garantía de pago.
• Condiciones cíclicas: Si depende de un ciclo económico.

Después de obtener el financiamiento por el factor, nosotros como clientes podemos notificar a nuestro deudor, sobre la venta de la cartera de su crédito, y el cobro es por cuenta del factor. Cuando no se notifica el cobro es por cuenta del cliente y bajo mandato especial ese cheque debe ser depositado a la cuenta del factor y no sea depositado en la cuenta del cliente, pues ese crédito ya no le pertenece.

Cuando surgen cuentas incobrables de las cuentas cedidas al factor, éste puede ajustar esas cuentas incobrables a cuenta del cliente. 

Podemos concluir que ésta es una alternativa que poseemos para poder apaliar los problemas de liquidez que muchas veces afectan a nuestras empresas, la ventaja principal podemos decir que es un financiamiento rápido y la desventaja es que es más caro que el tradicional.